Stock appreciation rights vs stock options

Sobre direitos de apreciação de ações SARS. A Stock Appreciation Direito SAR é um prêmio que oferece ao detentor a capacidade de lucrar com a valorização de um número definido de ações de ações da empresa durante um período de tempo definido A avaliação de um direito de valorização de ações Funciona exatamente como uma opção de compra de ações em que o empregado beneficia de quaisquer aumentos no preço das ações acima do preço definido no prêmio No entanto, ao contrário de uma opção, o empregado não é obrigado a pagar um preço de exercício para exercê-los, mas simplesmente recebe o valor líquido Do aumento no preço das ações em dinheiro ou ações da empresa, dependendo das regras do plano. Como os direitos de apreciação de ações Work. Stock direitos de apreciação são semelhantes às opções de ações em que eles são concedidos a um preço definido, e eles geralmente têm Um período de carência e uma data de vencimento Uma vez que a SAR concorra, um empregado pode exercê-la a qualquer momento antes de sua expiração. O produto será pago em dinheiro, ações ou uma combinação de H e ações, dependendo das regras do plano de um empregado Se o produto é recebido em ações, eles podem ser tratados como quaisquer outras ações de uma conta de corretagem. Tipos de direitos de apreciação de ações. Existem dois tipos diferentes de direitos de apreciação de ações. Os SARs independentes são concedidos como instrumentos independentes e não são emitidos em conjunto com quaisquer opções de compra de ações. As SARs em tandem são concedidas em conjunto com uma Opção de Compra de Ações Não Qualificada ou uma Opção de Compra de Ações Incentivos, que dá direito ao seu exercício como opção ou Como uma SAR A eleição de um tipo de exercício impede que ele seja exercido como another. What são as vantagens de Stock Apreciação Rights. One dos benefícios de SARs é que não há dinheiro necessário para exercê-los para o dinheiro Um funcionário recebe automaticamente o Procede de um exercício sem ter que pagar o custo das ações. Preços de apreciação de ações SARQ. Q Posso decidir se eu receber dinheiro ou ações quando eu exercer A Dependendo do ru De seu plano, você pode ser capaz de decidir como receber o dinheiro de suas receitas, ações ou uma combinação de dinheiro e ações Verifique as regras do seu plano para detalhes Seu plano também determina quando você pode fazer sua eleição Dependendo do plano da sua empresa, Pode ser capaz de fazer sua eleição quando você exercise. Q Como faço para usar a Fidelity Account A Sua Fidelity Account é uma conta de corretagem abrangente que oferece negociação on-line, recursos de gestão de caixa, orientação de investimento e ferramentas de planejamento Use sua Fidelity Account como um gateway para Produtos e serviços de investimento que podem ajudar a atender às suas necessidades Saiba mais. Q O que acontece com o meu SARS se eu me aposentar A Se você se aposentar, você normalmente pode manter suas SARs exercíveis em circulação com vencimento Muitas vezes a expiração é acelerada, Consulte as regras do plano do empregador para obter detalhes. Q O que acontece com o meu SARS se eu deixar a empresa A Existem regras especiais no caso de você deixar o seu empregador, embora geralmente o vencimento É acelerado Consulte as regras do plano do empregador s para obter detalhes. Q O que acontece com o meu SARS se morrer A Normalmente, seus SARs adquiridos seriam transferidos para o seu beneficiário designado, ou serão exercíveis pelo seu beneficiário designado e o plano geralmente definirá a data de vencimento Consulte As regras do plano do seu empregador s para detalhes. Q Como posso modelar diferentes cenários de exercício para o meu SARS A Existe uma ferramenta de modelagem disponível em sua Tela de Resumo de Direitos de Apreciação de Stock Clique no link Ganho de Estimação ao lado da concessão que você gostaria de modelar Irá levá-lo a uma ferramenta que lhe permitirá estimar o ganho se você exerceu um número específico de ações ou dizer-lhe quantas ações que você precisa para exercer a fim de receber uma quantidade específica de dinheiro ou ações A ferramenta também pode ajudá-lo a Estimar os impostos potenciais que você pode dever de um exercício. Q A SARS paga dividendos A Geralmente não, embora os detalhes sejam definidos sob o plano de cada empresa Dividendos geralmente não são pagos em SARs não exercidas. Quais são os impostos implatados Ções de SARS A Não há consequências de imposto de renda federal dos Estados Unidos quando um empregado é concedido SARs No entanto, no exercício um empregado reconhecerão renda de compensação no valor de mercado justo do valor recebido em vesting Um empregador é geralmente obrigado a reter impostos Dependendo do O empregador pode satisfazer essa obrigação de retenção por meio de retenção de dinheiro ou ações. O produto líquido restante será depositado em uma conta de corretagem. Se um empregado receber ações líquidas e as vender posteriormente, a valorização do valor do Ações desde o momento do exercício até o momento da venda serão tratadas como um ganho ou perda de capital. Se é um ganho ou perda de longo ou curto prazo, dependerá de quanto tempo as ações são mantidas. Tax AMT A O Imposto Mínimo Alternativo O AMT é um sistema tributário que complementa o sistema federal de imposto de renda O objetivo do AMT é garantir que quem beneficia de certas vantagens fiscais Pagar pelo menos um mínimo de imposto Para obter mais informações sobre como o AMT pode afetar sua situação, entre em contato com o seu conselheiro fiscal. Home Articles. Phantom ações e direitos de apreciação de ações SARs. For muitas empresas, a rota para a propriedade do empregado é através de um empregado formal Um plano de aquisição de ações regulamentado, com benefícios fiscais específicos. Mas para outros, esses planos, por causa de custos, requisitos regulatórios, considerações corporativas ou outros Não ser o melhor ajuste Outras empresas podem ter um ou mais desses planos, mas querem complementá-los para certos empregados com outro tipo de plano Para essas empresas, estoque fantasma e direitos de valorização da ação pode ser muito atraente. Há uma série de situações que Pode chamar para um ou mais desses proprietários plans. The empresa s quer compartilhar o valor econômico da equidade, mas não a própria equidade. A empresa não pode oferecer tipos convencionais de proprietário Por exemplo, com uma Sociedade de Responsabilidade Limitada, uma parceria, uma empresa unipessoal ou uma corporação S preocupada com a regra dos proprietários de 100. A empresa já possui um plano de propriedade convencional, Como um ESOP, mas quer fornecer incentivos adicionais de equidade, talvez sem fornecer estoque próprio, a funcionários selecionados. A liderança da empresa tem considerado outros planos, mas achou suas regras demasiado restritivas ou custos de implementação muito elevado. A empresa é uma divisão de outra empresa , Mas pode criar uma medida de seu valor de equidade e quer que os funcionários tenham uma participação em que, embora não haja estoque real. A empresa não é uma empresa - é uma entidade sem fins lucrativos ou do governo que, no entanto, pode criar algum tipo de medida que Imita o crescimento da equidade que gostaria de usar como base para criar um bônus de empregado. Este artigo fornece uma breve visão geral do projeto, implementação, contabilidade, avaliação , Impostos e questões legais para os quatro tipos de planos que abrange Nenhum desses planos deve ser criado sem o conselho detalhado de advogado qualificado legal e financeiro Equidade de partilha é um passo importante que deve ser considerado cuidadosamente e cuidadosamente. Phantom Stock. Phantom Estoque é simplesmente uma promessa de pagar um bônus na forma do equivalente ao valor das ações da empresa ou o aumento desse valor durante um período de tempo. Por exemplo, uma empresa poderia prometer a Mary, seu novo funcionário, que pagaria Lhe um bônus a cada cinco anos igual ao aumento do valor patrimonial da empresa vezes alguma porcentagem da folha de pagamento total nesse ponto Ou poderia prometer-lhe pagar um valor igual ao valor de um número fixo de ações fixado no momento da A promessa é feita Outras equidade ou fórmulas da alocação poderiam ser usadas também A tributação do bônus seria muito como todo o outro bônus do dinheiro - é tributada como a renda ordinária no momento onde é recebida Os planos conservados em estoque do estoque não são tax-qualified, s O não estão sujeitos às mesmas regras que os planos ESOP e 401 k, desde que não abrangam um amplo grupo de trabalhadores. Se o fizerem, poderão estar sujeitos às regras ERISA ver abaixo. Ao contrário dos SARs, as existências fantasmas podem reflectir dividendos e divisões de acções Os pagamentos de ações fantasmas são geralmente feitos em uma data fixa e pré-determinada. Direitos de Apreciação de Ações. O direito de valorização de ações SAR é muito parecido com estoque fantasma, exceto que fornece o direito ao equivalente monetário do aumento no valor de um número especificado de ações acima Um período de tempo especificado Como com o estoque fantasma, este é normalmente pago em dinheiro, mas poderia ser pago em ações SARs muitas vezes pode ser exercido a qualquer momento após a aquisição de SARs são muitas vezes concedidos em conjunto com opções de ações ou ISOs ou NSOs para ajudar Financiar a compra das opções e ou pagar imposto, se houver, devido ao exercício das opções estes SARs às vezes são chamados SARs tandem. Uma das grandes vantagens destes planos é a sua flexibilidade Mas que a flexibilidade é um Lso seu maior desafio Como eles podem ser concebidos de muitas maneiras, muitas decisões precisam ser tomadas sobre questões como quem recebe quanto, regras de vesting, preocupações de liquidez, restrições à venda de ações quando os prêmios são liquidados em ações, elegibilidade, direitos de As distribuições intermediárias de lucros e os direitos de participar na governança corporativa, se houver. Tanto para o estoque fantasma como para os SARs, os empregados são tributados quando o direito ao benefício é exercido. Nesse momento, o valor do prêmio menos qualquer contraprestação paga lá Geralmente é nenhum é tributado como renda ordinária para o empregado e é dedutível pelo empregador Se a sentença é liquidada em ações como poderia ocorrer com uma SAR, o valor do ganho é tributável no exercício, mesmo se as ações não são vendidas Qualquer subsequente Ganho sobre as ações é tributável como ganho de capital. Questões de contabilidade. A empresa deve registrar uma compensação de carga em sua demonstração de resultados como o interesse do empregado no prêmio aumenta Assim, a partir do momento em que o gran A empresa registra o valor da percentagem das acções prometidas ou o aumento do valor das acções, proporcionalmente ao longo do prazo do laudo. Em cada ano, o valor é ajustado para reflectir A quota proporcional adicional do prêmio recebido pelo empregado, acrescido ou menos de eventuais ajustes no valor decorrentes do aumento da queda do preço das ações Diferentemente da contabilização de opções de ações de ações variáveis, quando uma despesa é amortizada somente ao longo de um período de carência, com Estoque fantasma e SARs, a carga acumula-se durante o período de vesting e, em seguida, após a aquisição, todos os aumentos adicionais de preço de ações são tomados como ocorrem quando a aquisição é desencadeada por um evento de desempenho, como uma meta de lucro. O valor esperado ganho com base no progresso em direção ao alvo O tratamento contábil é mais complicado se o vesting ocorre gradualmente Agora cada parcela de prêmios adquiridos é tratada como um prêmio separado A apreciação é alocada A cada prêmio proporcional ao tempo sobre o qual é ganha. Se SARs ou ações fantasma ações são liquidadas em ações, no entanto, a sua contabilidade é um pouco diferente A empresa deve usar uma fórmula para estimar o valor presente do prêmio na concessão, tornando Se o plano se destina a beneficiar a maioria ou todos os funcionários de forma semelhante a planos qualificados como ESOPs ou 401 k planos, e difers alguns ou todos os pagamentos até após a rescisão, pode ser considerado de facto ERISA plano ERISA a aposentadoria aposentadoria renda e segurança lei de 1974 é a lei federal que governa planos de aposentadoria não permite que planos não qualificados para operar como planos qualificados, para que o plano poderia ser declarado ilegal Similarmente, se houver uma explícita ou implícita Redução de compensação para obter o estoque fantasma, poderia haver questões de valores mobiliários envolvidos, mais provável anti-fraude revelação requisitos planos de ações fantasma projetado apenas para um número limitado de funcionários, ou como Um bônus para um grupo mais amplo de funcionários que paga anualmente com base em uma medida de equidade, seria mais provável evitar esses problemas. Planning Issues. The primeiro problema é descobrir o quanto estoque fantasma para dar cuidado deve ser tomado para evitar dar Demasiado para os primeiros participantes e não deixar o suficiente para os empregados mais tarde Em segundo lugar, a equidade da empresa deve ser avaliado de forma defensável e cuidadosa Terceiro, os problemas fiscais e regulatórios podem tornar estoque fantasma mais perigoso do que parece Dinheiro acumulado para pagar o benefício Pode estar sujeito a um excesso de imposto de renda acumulada um imposto sobre colocar muito dinheiro em reserva e não usá-lo para as empresas Se os fundos são reservados, eles podem precisar de ser segregado em um rabbi confiança ou confiança secular para ajudar a evitar que os funcionários paguem Finalmente, se o plano se destina a beneficiar mais do que os empregados-chave e defere alguns ou todos os pagamentos até após a rescisão ou aposentadoria, pode ser considerado ERISA, a Lei de Segurança e Reforma da Previdência dos Funcionários de 1974 é a lei federal que regula os planos de aposentadoria. Fale Informed. Our Atualização de Propriedade de Funcionários duas vezes por mês mantém você no topo da notícia neste campo, de desenvolvimentos legais para Para muitas empresas, opções de ações, ESPPs ou ESOPs não são os únicos planos de ações a serem considerados. Em vez disso, estoque fantasma, direitos de valorização de ações SARs, prêmios de ações restritas, restrito Ações, prêmios de desempenho e / ou compras diretas de ações são uma parte essencial de suas estratégias de remuneração. Nosso livro Equity Alternatives Restricted Stock, Performance Awards, Phantom Stock, SARs e More combina um conjunto de documentos de plano de amostra fornecidos em formato digital para você Use com oito capítulos sobre o que as alternativas do plano são, como eles funcionam, como combiná-los, e as questões legais e contábeis que eles levantam.